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Blackwell的时代(dai),通信(xin)网络(luo)的升级也是明确(que)的。光模块、PCB、交换机组装、交换机芯片设计等产(chan)业链都有望持(chi)续(xu)收益,建议关注通(tong)信ETF(515880)。
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該(gāi)處(chù)理器相噹(dāng)于銳(ruì)龍(lóng) 5 5600X3D 的降頻(pín)版本,目前僅(jǐn)曏(xiǎng)拉(la)丁美洲 (LATAM) 市場(chǎng)供應(yīng)(ying)。IT之傢(jiā)坿(fù)銳龍 5 5500X3D 咊(hé) 5600X3D 的覈(hé)心槼(guī)格對(duì)比如下:尽管博(bo)通的指引让市场觉得不够惊艳,但是关于其交换机的发酵却并没停止。我(wo)们知(zhi)道,算力网(wang)络的升级必然推动通信网络高端化,英伟达GB200 NVL72机架(jia)放量之后,组网必备的800G或1.6T交换机需求也会迅速提升。从通信网络来(lai)看,A股的CPO和PCB是两块业绩兑现能力最强的板(ban)块,一是技(ji)术(shu)存在较强的壁(bi)垒,无论是设计(ji)研发能力还(hai)是工程制造(zao)经验,都在中短期内(nei)挡住了竞争对手。二是A股优质的企业已经跻身(shen)于全球AI的核心产业链中,相关企(qi)业的业绩兑现能(neng)力在2024年来的业绩报告中已被多次证(zheng)明。